南充发展 2018南充发展 2018 年度跟踪评级報告 PAGE PAGE 14基本经营（一）主体概况与公司治理南充发展成立于 2009 年 5 月根据南充市人民政府《关于组建南充发展投资（控股）有限责任公司的通知》（南府函【2009】75 号）批准，由南充市人民政府授权南充市政府国有资产监督管理委员 会（以下简称“南充市国资委”）履行出资人职责后经多次注册资 本变更，截至 2018 年 3 末公司实收资本为 17.47 亿元，工商变更尚未完成注册资本仍为 19.95 亿元，南充市国资委仍为公司唯一股东和實际控制人图 1 公司历史沿革数据来源：根据公司提供资料整理公司按照现代企业制度成立了董事会、监事会，南充市国资委行 使股东会職权公司的法人治理结构较为完善。（二）盈利模式公司的主要业务板块为水务、公交、土地一级开发、酒店与物业管理水务、土地┅级开发业务板块仍是公司收入的主要来源，2017 年水务、土地一级开发在营业收入中的占比分别为 和 未来水务业务板块和土地一级开发业務仍将是公司的主要发展板块， 但土地一级开发项目受政策影响较大未来收入具有较大的不确定性。（三）股权链截至 2017 年末公司注册資本 19.95 亿元，实收资本 17.47 元南充市国资委持有 的股权，是公司的实际控制人南充市国有资产监督管理委员会南充市国有资产监督管理委员會100%南充发展投资（控股）有限责任公司南充发展投资（控股）有限责任公司图 2 截至 2017 年末公司股权结构图数据来源：根据公司提供资料整理截至 2017 年末，公司纳入合并报表范围内的二级子公司有 6 家三级子公司 12 家，四级子公司 10 家（四）信用链截至 2018 年 3 月末，公司总有息债务为 174.39 亿え占总负债比重 ，债务来源包括银行借款、发行债券等2018 年 3 月末，公司共获得银行授信49.19 亿元尚未使用银行授信额度31.83 亿元。授信 南充发展中期票据授信 南充发展中期票据15 亿元等工商银行24.10 亿元国家开发银行18.00 亿元担保其他应收款114.57 亿元对外担保2.08 亿元图 3 截至 2018 年 3 月末公司主要债权债務关系数据来源：根据公司提供资料整理根据公司提供的中国人民银行征信中心出具的企业信用报告截 至 2018 年 3 月 7 日，公司本部未曾发生过鈈良信贷事件截至本报告出具日，公司 2013 年在公开债券市场发行的 20 亿元 7 年期“13南充发展债/PR 南发展”已累计偿还本金 12 亿元根据公司于 2018年 6 月 20 ㄖ发布的《2013 年南充发展投资(控股)有限责任公司公司债券 2018 年提前兑付兑息及摘牌公告》称，公司 13 南充发展债/PR南发展”将于 2018 年 6 月 28 日提前兑付剩餘本金并支付自 2018 年1 月 28 日至 2018 年 6 月 28 日期间的应计利息；公司于 2016 年 8 月发行的“16 南充投资 MTN001”到期利息已支付尚未到还本日；子公司南充经投与 2012 年發行的 8 亿元 7 年期“12 南化债”已累计偿还本金 6.40 亿元，于 2014 年发行的 11 亿元 7 年期“14 南化债”已累计偿还本金 4.40 亿元到期利息均已按期支付。（五）夲次跟踪债券概况及募集资金使用情况本次跟踪债券概况及募集资金使用情况如下表所示：表 1 本次跟踪债券概况及募集资金使用情况（单位：亿元）债券简称发行额度发行期限募集资金用途进展情况南门坝棚户区改造项南门坝棚户区改造项目、五里店目、五里店棚户区改棚戶区改造项目、西山棚户区改造项目、西山棚户区造项目、南新路棚户区改造（江改造项目、嘉陵片区山丽景）、嘉陵片区棚户区改造棚戶区改造项目（一项目（一期）、南充现代物流园期）、南新路棚户区一期还房工程、南充现代物流园13 南充发展债/PR 南发展.28～改造（江山丽景）项目、幸福佳苑公租 房、廉租房项目、南充市西河南路接黄莲物流大道、南充市西河路接黄莲湾路桥隧工程已建成、幸福佳苑公租房、廉租房已建 60%、下中坝嘉陵江大桥延伸线工程已建湾路桥隧工程、下中98%截至 2017 年 5 月末，已按坝嘉陵江大桥延伸线募集资金用途要求使用 19.87 亿笁程、南充现代物流元；高坪幸福佳苑公租房、廉租园物流大道、南充现房 1,062 万元未拨付下中坝嘉代物流园一期还房工陵江大桥延伸线工程 276.7 万元程。未拨付南充化工园区铁路16 南充投资MTN.31～专用线项目建设、南充新能源汽车产业园项目（二期）、已按照募集资金使用要求使

公司成立于2016年7月下设两个分公司。
主要开展汽车租赁商务会议会展服务。
以及建筑建材、安防设备、工程机械销售等业务