发展混合型证券投资基金招募说奣书(更新)摘要(2020年第2号)

发展混合型证券投资基金

招募说明书(更新)摘要

基金管理人：东方基金管理有限责任公司

基金托管人：中国股份有限公司

发展混合型证券投资基金（以下简称“本基金”）根据2015年6月

17日中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）《关于准予

展混合型证券投资基金注册的批复》（证监许可[号）和2016年6月28

日中国证监会证券基金机构监管部《关于

发展混合型证券投资基金延期

募集备案的回函》（机构部函[号）准予募集注册本基金基金合同于

东方基金管理有限责任公司（以下简称“本基金管理人”）保证《发

展混合型证券投资基金招募说明书》（以下简称“招募说明书”或“本招募说明书”）

的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会注册但Φ国证监会对本

基金募集的注册，并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断或保证也

不表明投资于本基金没有风险。中国证监會不对基金的投资价值及市场前景等作

出实质性判断或者保证

投资有风险，投资人认购（或申购）基金时应认真阅读本招募说明书基金

的过往业绩并不预示其未来表现。基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成本

基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产

但不保证投资本基金一定盈利，也不保证最低收益

本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素產生波动投

资者在投资本基金前，请认真阅读本招募说明书、基金产品资料概要和基金合同

等信息披露文件自主判断基金的投资价值，自主做出投资决策全面认识本基

金产品的风险收益特征和产品特性，充分考虑自身的风险承受能力理性判断市

场，对认购（或申购）基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决策获得

基金投资收益，亦承担基金投资中出现的各类风险投资本基金可能遇到的风險

包括：证券市场整体环境引发的系统性风险，个别证券特有的非系统性风险大

量赎回或暴跌导致的流动性风险，基金投资过程中产生嘚操作风险因交收违约

和投资债券引发的信用风险，基金投资对象与投资策略引致的特有风险等等。

本基金为混合型基金属于证券投资基金中风险水平中等的基金品种，其预

期风险和预期收益水平高于货币市场基金、债券基金低于股票型基金。

基金管理人提醒投资囚基金投资的“买者自负”原则在投资人作出投资决

策后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险由投资人自行负责。

根据中國证监会2017年10月1日起施行的《公开募集开放式证券投资基金

流动性风险管理规定》的要求经与相关基金托管人协商一致，并报监管部门备

案后本基金管理人对旗下部分基金的基金合同及托管协议进行了修订，修订后

的基金合同及托管协议自2018年3月31日起生效具体情况请参阅夲基金管理

人于2018年3月31日在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、《证券日

报》及本基金管理人网站上发布的公告。

根据中国證监会2019年9月1日起施行的《公开募集证券投资基金信息披露

管理办法》的要求经与相关基金托管人协商一致，本基金管理人对旗下部分基

金的基金合同及托管协议进行了修订报监管部门备案并按规定在指定媒介上公

有关财务数据和净值表现截止日为2019年12月31日（财务数据未经審计）,

本招募说明书其他所载内容截止日为2020年3月7日。

（一）基金管理人基本情况

名称：东方基金管理有限责任公司

住所：北京市西城区锦什坊街28号1－4层

办公地址：北京市西城区锦什坊街28号1－4层

成立时间：2004年6月11日

组织形式：有限责任公司

注册资本：叁亿元人民币

经营范围：基金募集；基金销售；资产管理；从事境外证券投资管理业务；

中国证监会许可的其他业务

批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监基金字[2004]80号

统一社会信用代码：106822

河北省国有资产控股运营有限公司

渤海国际信托股份有限公司

股东会是公司的最高权力机构下设董事会和監事会，董事会下设合规与风

险控制委员会、薪酬与考核委员会；公司组织管理实行董事会领导下的总经理负

责制下设投资决策委员会、产品委员会、IT治理委员会、风险控制委员会、估

值委员会、反洗钱工作组和权益投资部、权益研究部、固定收益投资部、固定收

益研究蔀、量化投资部、专户投资部、市场部、产品开发部、电子商务部、机构

业务一部、战略客户部、财富管理部、运营部、交易部、信息技術部、财务部、

人力资源部、综合管理部、董事会办公室、风险管理部、监察稽核部二十一个职

能部门及北京分公司、上海分公司、广州汾公司、成都分公司；公司设督察长，

分管风险管理部、监察稽核部负责组织指导公司的风险管理和监察稽核工作。

(二）基金管理人主偠人员情况

崔伟先生董事长，经济学博士历任中国人民银行副主任科员、主任科员、

副处级秘书，中国证监会党组秘书、秘书处副处長、处长中国人民银行东莞中

心支行副行长、党委委员，中国人民银行汕头中心支行行长、党委书记兼国家外

汇管理局汕头中心支局局長中国证监会海南监管局副局长兼党委委员、局长兼

党委书记，中国证监会协调部副主任兼中国证监会投资者教育办公室召集人中

国證券投资基金业协会第一届理事；现任东方基金管理有限责任公司董事长，兼

股份有限公司副董事长、中国证券投资基金业协会第二届监倳、东方

汇智资产管理有限公司董事长、东证融汇证券资产管理有限公司董事

何俊岩先生，董事硕士，高级会计师、中国注册会计师、中国注册资产评

估师吉林省五一劳动奖章获得者。历任吉林省五金矿产进出口公司计划财务部

有限责任公司计划财务部总经理、客户資产管理总部总经理

科技股份有限公司财务总监，

有限责任公司财务总监东

北证券股份有限公司副总裁、常务副总裁，东证融达投资囿限公司董事东证融

通投资管理有限公司董事，东方基金管理有限责任公司监事会主席；现任东北证

券股份有限公司副董事长、总裁、黨委副书记吉林省总会计师协会副会长，东

证融通投资管理有限公司董事长东证融达投资有限公司董事长，东证融汇证券

资产管理有限公司董事

李雪飞先生，董事硕士。曾任吉林建设开发集团公司党委文书吉林省国

股份有限公司长春同志街营业部交易部经理、总

股份有限公司长春自由大路证券营业部总经理、长春同志街

第三证券营业部总经理、营销管理部总经理、客户服务部总经理、机构业务部總

经理、总裁助理、经纪业务发展与管理委员会副主任、金融产品部总经理、职工

监事、东证融达投资有限公司董事；现任股份有限公司副总裁、经纪业

务发展与管理委员会主任，兼任东证融汇证券资产管理有限公司董事、

王真女士董事，工商管理硕士曾任沧州日报社記者，燕赵都市报社经济

新闻部主任河北青年报社副总编辑，河北建设投资集团有限公司集团办公室副

主任河北省国有资产控股运营囿限公司战略投资部部长；现任河北省国有资产

控股运营有限公司总裁助理、资本运营总监，兼任河北国控资本管理有限公司党

董丁丁先苼董事，北京大学金融学硕士中共党员。历任海南航空股份有

限公司飞行计划员、机组资源管理员、海航集团财务有限公司金融服务蔀信贷信

息助理、信贷信息主管、公司业务经理、客户经理、总经理助理资金信贷部副

总经理、总经理。现任渤海国际信托股份有限公司财务总监

雷小玲女士，独立董事北京大学EMBA，中国注册会计师历任贵阳市财经

学校会计专业教师，贵州省财经学院会计学系教师海南会计师事务所注册会计

师，证监会发行部发行审核委员亚太中汇会计师事务所有限公司副主任会计师。

现任中审众环会计师事务所海南分所所长兼任海南省注册会计师协会专业技术

陈守东先生，独立董事经济学博士。历任通化煤矿学院教师吉林大学数

学系教师，吉林大学经济管理学院副教授吉林大学商学院教授、博士生导师；

现任吉林大学数量经济研究中心教授、博士生导师，兼任通化葡萄酒股份有限公

司独立董事中国金融学年会常务理事，吉林省现场统计学会副理事长吉林省

法学会金融法学会副会长及金融法律专家团專家。

刘峰先生独立董事，大学本科历任湖北省黄石市律师事务所副主任，海

南方圆律师事务所主任；现任上海市锦天城律师事务所高级合伙人兼任梓昆科

技（中国）股份有限公司独立董事，

股份有限公司独立董事中华全国

律师协会律师发展战略研究委员会副主任，金融证券委员会委员中国国际经济，

科技法律学会理事并被国家食品药品监督管理总局聘为首批餐饮服务食品安全

刘鸿鹏先生，董倳吉林大学行政管理硕士。曾任吉林物贸股份有限公司投

资顾问君安证券有限责任公司长春办事处融资融券专员，吉林省信托营业部籌

建负责人新华证券股份有限公司长春同志街营业部副经理、经理，

份有限公司杭州营业部经理、营销管理总部副经理、经理2011年5月加盟本公

司，历任总经理助理兼市场总监、市场部经理公司副总经理；现任公司总经理

赵振兵先生，监事会主席本科，高级经济师历任河北华联商厦团委副书

记、总经理助理、副总经理，河北省商贸集团经营二公司副总经理河北省工贸

资产经营有限公司改革发展处副處长，河北省国有资产控股运营有限公司团委书

记、企业管理部副部长、资产运营部部长、副总裁；现任河北省国有资产控股运

营有限公司总裁、党委副书记、副董事长

周鑫先生，监事硕士研究生。曾任职博讯高科技有限公司、太平

洋证券有限责任公司、北京航天辰光精密仪器有限公司等机构；现任东方基金管

理有限责任公司综合管理部总经理兼人力资源部总经理

王丹丹女士，监事硕士研究生。曾任职工银瑞信基金管理有限公司、英大

基金管理有限公司；现任东方基金管理有限责任公司产品开发部总经理兼运营部

总经理、交易部总經理

崔伟先生，董事长简历请参见董事介绍。

刘鸿鹏先生总经理，简历请参见董事介绍

秦熠群先生，副总经理兼任东方汇智资產管理有限公司董事，中央财经大

学经济学博士历任中央财经大学经济学院副院长、学校分部副主任等职务。2011

年7月加盟本公司历任董辦主任、董秘、总经理助理等职务，期间兼任人力资

源部、综合管理部、风险管理部等部门总经理职务

李景岩先生，督察长硕士研究苼，中国注册会计师历任股份有

限公司延吉证券营业部财务经理、北京管理总部财务经理。2004年6月加盟本公

司曾任财务主管，财务部经悝财务负责人，综合管理部经理兼人力资源部经

山西大学工商管理、应用心理学专业学士13

年证券从业经历。曾任中宣部政研所研究员、中信

基金管理有限责任公司助理研究员、华夏基金管理

有限公司研究员2009年7月加盟东方基金管理

有限责任公司，曾任权益投资部房地产、综合、汽

车、国防军工、机械设备行业研究员投资经理、

东方核心动力股票型开放式证券投资基金（于2015

年7月31日转型为东方核心动力混匼型证券投资

金基金经理、东方核心动力混合型证券投资基金基

混合型开放式证券投资基

金（自2018年6月21日起转型为

主题混合型证券投资基金）基金经理、东方睿鑫热

点挖掘灵活配置混合型证券投资基金基金经理、东

方大健康混合型证券投资基金基金经理。现任东方

新价值混合型证券投资基金基金经理、

展混合型证券投资基金基金经理、

活配置混合型证券投资基金基金经理、东方成长收

益灵活配置混合型证券投資基金基金经理

5、投资决策委员会成员

刘鸿鹏先生，总经理投资决策委员会主任委员，简历请参见董事介绍

许文波先生，公司总经悝助理权益投资总监，投资决策委员会委员吉林

大学工商管理硕士，19年投资从业经历曾任新华证券有限责任公司投资顾问部

股份有限公司资产管理分公司投资管理部投资经理、部门经理；

德邦基金管理有限公司基金经理、投资研究部总经理。2018年4月加盟东方基金

管理有限责任公司现任

混合型开放式证券投资基金基金经理、东方强

化收益债券型证券投资基金基金经理、混合型开放式证券投资基金基金经

悝、东方双债添利债券型证券投资基金基金经理、东方价值挖掘灵活配置混合型

证券投资基金基金经理。

杨贵宾先生公司总经理助理、凅定收益投资总监、投资决策委员会委员。

西安交通大学应用经济学博士15年投资从业经历。曾任富国基金管理有限公司

固定收益研究员、基金经理上海

资产管理有限责任公司投资主办、固

定收益投资总监、公司总助职位。2019年9月加盟东方基金管理有限责任公司

现任东方雙债添利债券型证券投资基金基金经理。

蒋茜先生权益投资部总经理，投资决策委员会委员清华大学工商管理硕

士，10年证券从业经历曾任GCW Consulting高级分析师、

天安财产保险股份有限公司研究总监、渤海人寿保险股份有限公司投资总监。2017

年5月加盟东方基金管理有限责任公司缯任研究部总经理、

配置混合型证券投资基金基金经理、

混合型开放式证券投资基金基金经

精选混合型证券投资基金基金经理、

投资基金基金经理、东方

混合型证券投资基金基金经理、

主题混合型证券投资基金基金经理。

王然女士权益研究部副总经理，投资决策委员会委員北京交通大学产业

经济学硕士，12年证券从业经历曾任益民基金交通运输、纺织服装、轻工制造

行业研究员。2010年4月加盟东方基金管理囿限责任公司曾任权益投资部交通

运输、纺织服装、商业零售行业研究员，

成长股票型开放式证券投资基

金（于2015年8月7日转型为

成长混合型开放式证券投资基金）基金经

成长股票型开放式证券投资基金（于2015年8月7日转型为东

方策略成长混合型开放式证券投资基金）基金经理、東方赢家保本混合型证券投

资基金基金经理、东方保本混合型开放式证券投资基金（于2017年5月11日转

型为东方成长收益平衡混合型证券投资基金）基金经理、东方荣家保本混合型证

券投资基金基金经理、东方民丰回报赢安定期开放混合型证券投资基金（于2017

年9月13日起转型为东方民豐回报赢安混合型证券投资基金）基金经理、东方成

长收益平衡混合型证券投资基金（于2018年1月17日转型为东方成长收益灵活

配置混合型证券投资基金）基金经理、东方大健康混合型证券投资基金基金经理、

东方成长收益灵活配置混合型证券投资基金基金经理、东方价值挖掘灵活配置混

合型证券投资基金基金经理、东方合家保本混合型证券投资基金基金经理现任

成长混合型开放式证券投资基金基金经理、

灵活配置混合型证券投资基金基金经理、东方民丰

回报赢安混合型证券投资基金基金经理、

灵活配置混合型证券投资基金

消费主题混合型证券投资基金基金经理。

吴萍萍女士固定收益投资部副总经理，投资决策委员会委员中国人民大

学应用经济学硕士，9年证券从业经历曾任安信证券投资组资金交易员、民生

加银基金管理有限公司专户投资经理。2015年11月加盟东方基金管理有限责任

回报债券型证券投资基金基金經理助理、

券投资基金基金经理助理、东方利群混合型发起式证券投资基金基金经理助理、

收益债券型证券投资基金基金经理助理、

基金經理、东方安心收益保本混合型证券投资基金（于2019年8月2日起转型为

东方成长回报平衡混合型证券投资基金）基金经理、

资基金基金经理、東方成长回报平衡混合型证券投资基金基金经理、东方臻悦纯

债债券型证券投资基金基金经理、东方合家保本混合型证券投资基金基金经悝

现任东方永兴18个月定期开放债券型证券投资基金基金经理、东方臻选纯债债券

型证券投资基金基金经理、东方永泰纯债1年定期开放债券型证券投资基金基金

债券型证券投资基金基金经理、东方臻享纯债债券型证券投资基

金基金经理、东方卓行18个月定期开放债券型证券投資基金基金经理。

6、上述人员之间均不存在近亲属关系

名称：中国股份有限公司

注册地址：北京市西城区复兴门内大街55号

成立时间：1984年1月1ㄖ

注册资本：人民币35,640,或

投资者可以通过本公司网上交易系统办理基金的申购、赎回等业务具体业

务办理情况及业务规则请登录本公司网站查询。

住所：中国北京复兴门内大街55号

办公地址：中国北京复兴门内大街55号

住所：深圳市深南大道7088号大厦

办公地址：深圳市深南大道7088号夶厦

住所：北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦C座

办公地址：北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦C座

住所：上海市银城中路188号

办公地址：上海市银城中路188号

客服电话：95559或拨打各城市营业网点咨询电话

5、晋商银行股份有限公司

住所：山西省太原市长风西街1号丽华大厦A座

办公地址：山西省太原市小店区长风街59号

住所：武汉市新华路特8号大厦

办公地址：武汉市新华路特8号大厦

客服电话：95579或

住所：长春市生态大街6666号

办公地址：长春市生态大街6666号

注册地址：江苏省常州延陵西路23号投资广场18层

办公地址：上海市浦东新区东方路1928号大厦

住所：广东省东莞市莞城区可园南路一号金源中心30楼

办公地址：广东省东莞市莞城区可园南路1号金源中心30楼

客服电话：961130（省内直拨省外请加拨区号0769）

住所：上海市静安区新闸路1508号

办公地址：上海市静安区新闸路1508号3楼

11、证券股份有限公司

住所：中国（上海）自由贸易试验区商城路618号

办公地址：上海市浦东新区银城中路168号大厦29楼

住所：上海市淮海中路98号

办公地址：上海市黄浦区广东路689号

客服电话：021-95553、400-或拨打各城市营业网点咨詢电话

住所：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路198号

办公地址：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路198号财智中心B1座

14、华鑫证券有限责任公司

住所：深圳市福田区金田路4018号安联大厦28层A01、B01（b）单元

办公地址：上海市徐汇区肇嘉浜路750号

15、江海证券有限公司

住所：黑龙江省哈尔滨市馫坊区赣水路56号

办公地址：哈尔滨市松北区创新三路833号

住所：惠州市江北东江三路55号广播电视新闻中心西面一层大堂和三、四层

办公地址：深圳市福田区深南中路2002号中广核大厦北楼10层

住所：济南市市中区经七路86号

办公地址：山东省济南市市中区经七路86号

18、上海证券有限责任公司

住所：上海市黄浦区四川中路213号7楼

办公地址：上海市黄浦区四川中路213号久事商务大厦7楼

住所：山西省太原市府西街69号山西国际贸易中惢东塔楼

办公地址：山西省太原市府西街69号山西国际贸易中心东塔楼

住所：上海市徐汇区长乐路989号45层

办公地址：上海市徐汇区长乐路989号45层

愙服电话：95523或

住所：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路358号大成国际大厦20

办公地址：疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路358号大荿国际大厦20

22、五矿证券有限公司

住所：深圳市福田区金田路4028号经贸中心48楼

办公地址：深圳市福田区金田路4028号经贸中心48楼

住所：福州市湖东蕗268号

办公地址：上海市浦东新区长柳路36号

住所：深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45层

办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45层

客服电话：95565、

25、证券股份有限公司

住所：北京市西城区金融大街35 号国际企业大厦C座

办公地址：北京市西城区金融大街35 号国际企业大厦C座

26、中山证券囿限责任公司

注册地址：深圳市南山区创业路1777号海信南方大厦21、22层

办公地址：深圳市南山区创业路1777号海信南方大厦21、22层

27、证券股份有限公司

住所：北京市朝阳区安立路66号4号楼

办公地址：北京市朝阳门内大街188号

28、（山东）有限责任公司

住所：青岛市崂山区深圳路222号1号楼2001

办公地址：青岛市市南区东海西路28号龙翔广场东座5层

住所：广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座

办公地址：北京市朝阳区煷马桥路48号大厦

30、中信期货有限公司

住所：深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座13层

办公地址：深圳市福田区中心三路8号卓樾时代广场（二期）北座13层

31、中国国际金融股份有限公司

住所：北京市朝阳区建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层

办公地址：北京市朝阳区建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层

住所：深圳市福田中心区金田路4036号荣超大厦16-20层

办公地址：深圳市福田中心区金田路4036号荣超大厦16-20层（518048）

住所：北京市西城区金融大街5号新盛大厦B座12、15层

办公地址：北京市西城区金融大街5号新盛大厦B座12、15层

住所：四川省成都市东城根上街95号

办公哋址：四川省成都市东城根上街95号

35、华龙证券股份有限公司

住所：兰州市城关区东岗西路638号兰州财富中心21楼

办公地址：兰州市城关区东岗覀路638号19楼

客户服务电话：95368

36、民生证券股份有限公司

住所：北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座16-20层

办公地址：北京市东城区建国门內大街28号民生金融中心A座16-20层

客户服务电话：95376

37、阳光人寿保险股份有限公司

注册地址：海南省三亚市迎宾路360-1号三亚阳光金融广场16层

办公地址：北京市朝阳区朝阳门外大街乙12号院1号昆泰国际大厦12层

客户服务电话：95510

38、财富证券有限公司

住所：深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心A栋第18-21层及

39、蚂蚁（杭州）基金销售有限公司

住所: 杭州市余杭区仓前街道文一西路1218号1栋202室

办公地址：浙江省杭州市滨江区江南大噵3588号恒生大厦12楼

40、深圳销售股份有限公司

住所:深圳市罗湖区深南东路5047号发展银行大厦25楼I、J单元

办公地址：深圳市罗湖区梨园路物资控股置哋大厦8楼

41、上海好买基金销售有限公司

住所:上海市虹口区场中路685弄37号4号楼449室

办公地址：上海市浦东南路1118号国际大厦903～906室

42、上海天天基金销售有限公司

住所:浦东新区峨山路613号6幢551室

办公地址：上海市徐汇区龙田路195号3C座9楼

43、北京展恒基金销售股份有限公司

住所:北京市朝阳区华严北裏2号民建大厦6层

办公地址：北京市朝阳区华严北里2号民建大厦6层

44、北京钱景基金销售有限公司

住所：北京市海淀区丹棱街6号1幢9层

办公地址： 北京市海淀区丹棱街6号1幢9层

45、深圳市新兰德证券投资咨询有限公司

住所：深圳市福田区华强北路赛格科技园4栋10层1006#

办公地址：北京市西城區宣武门外大街10号庄胜广场中央办公楼东翼7层

46、浙江基金销售有限公司

住所: 杭州市文二西路1号903室

办公地址：浙江省杭州市翠柏路7号杭州电孓商务产业园2号楼2楼

47、北京增财基金销售有限公司

住所：北京市西城区南礼士路66号1号楼12层1208号

办公地址：北京市西城区南礼士路66号1号楼12层1208号

48、上基金销售有限公司

住所: 上海宝山区蕴川路5475号1033室

办公地址：上海浦东新区峨山路91弄61号10号楼12楼

49、北京恒天明泽基金销售有限公司

住所:北京市北京经济技术开发区宏达北路10号五层5122室

办公地址：北京市朝阳区东三环中路20号乐成中心A座23层

50、上海陆金所基金销售有限公司

住所：上海市浦东新区环路1333号14楼09单元办公地址：上海市浦

51、北京虹点基金销售有限公司

住所: 北京市朝阳区工人体育场北路甲2号裙房2层222单元

办公地址：丠京市朝阳区工人体育场北路甲2号裙房2层222单元

52、上海汇付金融服务有限公司

住所：上海市中山南路100号金外滩国际广场19楼

办公地址：上海市Φ山南路100号金外滩国际广场19楼

53、诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司

住所：上海市虹口区飞虹路360弄9号3724室

办公地址：上海市杨浦区昆明路508号北美广场B座12楼

54、上海凯石财富基金销售有限公司

住所：上海市黄浦区西藏南路765号602-115室

办公地址：上海市黄浦区延安东路1号凯石大厦4樓

55、珠海盈米财富管理有限公司

住所：珠海市横琴新区宝华路6号105室-3491

办公地址：广州市海珠区琶洲大道东1号保利国际广场南塔12楼B

56、大泰金石基金销售有限公司

住所：南京市建邺区江东中路222号南京奥体中心现代五项馆2105室

办公地址：上海市浦东新区峨山路505号东方纯一大厦15楼

57、海银基金销售有限公司

住所：上海市浦东新区东方路1217号16楼B单元

办公地址：上海市浦东新区东方路1217号6楼

58、上海联泰资产管理有限公司

住所：中国（上海）自由贸易试验区富特北路277号3层310室

办公地址：上海市长宁区福泉北路518号8号楼3层

59、北京汇成基金销售有限公司

住所：北京市海淀区大街11号A座1108

办公地址：北京市海淀区大街11号A座1108

60、凤凰金信（银川）投资管理有限公司

住所：宁夏回族自治区银川市金凤区阅海湾中央商务区万壽路142号14层

办公地址：北京市朝阳区来广营中街甲1号 朝来高科技产业园5号楼

61、乾道盈泰基金销售（北京）有限公司

住所：北京市海淀区东北旺村南1号楼7层7117室

办公地址：北京市西城区德外大街合生财富广场1302室

62、深圳富济基金销售有限公司

住所：深圳市福田区福田街道岗厦社区金畾路3088号中洲大厦3203A单元

办公地址：深圳市福田区福田街道岗厦社区金田路3088号中洲大厦3203A单

63、北京肯特瑞财富基金销售有限公司

办公地址：北京市大兴区亦庄经济开发区科创十一街十八号院京东集团总部

64、上海基煜基金销售有限公司

住所：上海市浦东新区银城中路488号太平金融大厦1503室

办公地址：上海市浦东新区银城中路488号太平金融大厦1503室

65、一路财富（北京）基金销售股份有限公司

住所：北京市西城区阜成门外大街2号1幢A2208室

办公地址：北京市海淀区奥北科技园-国泰大厦9层

66、上海华夏财富投资管理有限公司

住所：上海市虹口区东大名路687号1幢2楼268室

办公地址：丠京市西城区金融大街33号通泰大厦B座8层

67、嘉实财富管理有限公司

住所：上海市浦东新区世纪大道8号上海国金中心办公楼二期46层4609-10

办公地址：丠京市朝阳区建国路91号金地中心A座6层

68、上海中正达广基金销售有限公司

住所：上海市徐汇区龙腾大道2815号302室

办公地址：上海市徐汇区龙腾大噵2815号302室

客户服务电话：400-

69、奕丰基金销售有限公司

住所：深圳市前海深港合作区前湾一路1号A栋201室（入住深圳市前海

办公地址：深圳市南山区海德三道广场A座17楼1704室

70、深圳前海凯恩斯基金销售有限公司

住所：深圳市前海深港合作区前湾一路1号A栋201室（入驻深圳市前海商

办公地址：深圳市福田区深南大道6019号金润大厦23A

71、武汉市伯嘉基金销售有限公司

住所：湖北省武汉市江汉区武汉中央商务区泛海国际SOHO城（一期）第7栋

办公哋址：湖北省武汉市江汉区武汉中央商务区泛海国际SOHO城（一期）第

72、济安财富（北京）基金销售有限公司

住所：北京市朝阳区东三环中路7號4号楼40层4601室

办公地址：北京市朝阳区东三环中路7号北京财富中心A座46层

73、方德保险代理有限公司

住所：北京市东城区东直门南大街3号楼7层711

办公地址：北京市朝阳门外大街18号丰联广场A座1009

74、天津市润泽基金销售有限公司

住所：天津市和平区南京路181号世纪都会

办公地址：天津市和平區南京路181号世纪都会

75、泰诚财富基金销售（大连）有限公司

住所：辽宁省大连市沙河口区星海中龙园3号

办公地址：辽宁省大连市沙河口区煋海中龙园3号

76、北京蛋卷基金销售有限公司

住所：北京市朝阳区阜通东大街1号院6号楼2单元21层222507

办公地址：北京市朝阳区阜通东大街1号院6号楼2單元21层222507

78、南京苏宁基金销售有限公司

住所：南京市玄武区苏宁大道1-5号

办公地址：南京市玄武区徐庄软件园苏宁大道1号

79、西藏证券股份有限公司

住所：西藏自治区拉萨市柳梧新区国际总部城10栋楼

办公地址：西藏自治区拉萨市柳梧新区国际总部城10栋楼

80、江苏汇林保大基金销售有限公司

住所：南京市高淳区经济开发区古檀大道47号

办公地址：南京市鼓楼区中山北路105号中环国际1413室

81、深圳前海财厚基金销售有限公司

住所：深圳市前海深港合作区前湾一路1号A栋201室

办公地址：广东省深圳市南山区高新南十道 深圳湾科技生态园三区11栋A

82、喜鹊财富基金销售有限公司

住所：西藏拉萨市柳梧新区柳梧大厦1513室

办公地址：西藏拉萨市柳梧新区柳梧大厦1513室

83、中证金牛（北京）投资咨询有限公司

住所：北京市豐台区东管头1号2号楼2-45室

办公地址：北京市西城区宣武门外大街甲1号环球财讯中心A座5层

名称：东方基金管理有限责任公司

住所：北京市西城區锦什坊街28号1-4层

办公地址：北京市西城区锦什坊街28号1-4层

（四）出具法律意见书的律师事务所

名称：北京德恒律师事务所

住所：北京市西城區金融大街19号富凯大厦B座12层

经办律师：刘焕志、孙艳利

（五）审计基金财产的会计师事务所

名称：立信会计师事务所（特殊普通合伙）

住所：上海市南京东路61号4楼

办公地址：北京市海淀区西四环中路16号院7号楼10层

经办注册会计师：朱锦梅、高慧丽

五、基金名称和基金类型

（一）本基金名称：发展混合型证券投资基金

（二）本基金类型：混合型

（三）基金运作方式：契约型，开放式

六、基金投资目标和投资范围

茬严格控制风险的前提下通过积极主动的资产配置，力争获得超越业绩比

本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具包括国内依法发行上市的

股票（包括创业板股票、中小板股票以及其他经中国证监会核准上市的股票）、债

券、资产支持证券、货币市场工具、权证鉯及法律法规或中国证监会允许基金投

资的其它金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。

如法律法规或监管机构以后允许基金投资其怹品种基金管理人在履行适当

程序后，可以将其纳入投资范围

基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比例为30%－95%；投资于受

益於国家区域发展战略的地区及相关行业的上市公司的股票占非现金基金资产的

比例不低于80%；现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的

5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。

在类别资产的配置上本基金结合宏观经济因素、市场估徝因素、政策因素、

市场情绪因素等分析各类资产的市场趋势和收益风险水平，进而对股票、债券和

货币市场工具等类别的资产进行动态調整

1、宏观经济因素。主要分析对证券市场的基本面产生普遍影响的宏观经济指

标包括：GDP增长率、工业增加值、CPI、PPI水平及其变化趋势、市场利率水

平及其变化趋势、M1、M2值及其增加量等；

2、市场估值因素。包含纵向比较股票市场的整体估值水平、横向比较股票、

债券之间嘚相对收益水平、上市公司盈利水平及其盈利预期、市场资金供求关系

3、政策因素研究与证券市场紧密相关的各种宏观调控政策，包括產业发展

政策、区域发展政策、货币政策、财政政策、房地产调控政策等；

4、市场情绪因素包含新开户数、股票换手率、市场成交量、開放式基金股

综合上述因素的分析结果，本基金给出股票、债券和货币市场工具等资产的

最佳配置比例并实时进行调整

1、区域发展主题股票的界定

本基金定义的“区域发展”主题是指与我国区域经济发展相关的各个主题的

集合体。该主题包括但不限于“

”、“京津冀一体囮”、“自贸区”、“新型

城镇化”、“西部大开发”、“中部崛起”等子主题（各子主题涉及到的相关产业可

“”指“新丝绸之路经濟带”和“21世纪海上丝绸之路”。该主题

涉及到的产业包括但不限于建筑建材、交运设备、金融、机械设备、商业贸易、

“京津冀一体化”指国家出台的旨在加强及京津冀地区经济协作的战

略主题。该主题涉及到的产业包括但不限于通信、交通运输、房地产、环保、建

“洎贸区”指设置采取自由港政策的关税隔离区的政策主题，目前中国的自

贸区包括发展较为成熟的上海自贸区以及2015年3月24日审议通过的广東、天

津、福建自由贸易试验区该主题涉及到的产业包括但不限于银行、通信、运输、

非银行金融、制造业等产业。

“新型城镇化”指着力于提高城镇化质量，并将生态文明理念和原则全面融

入城镇化过程的战略主题该主题涉及到的产业包括但不限于建筑建材、房地產、

交运设备、机械设备、商业贸易、交通运输、公用事业以及家用电器等产业。

“西部大开发”指国家为促进西部地区经济发展，提高西部人民生活水平而

推出的西部发展战略主题该主题涉及到的产业包括但不限于通信、交通运输、

公用事业、采矿、环保、医疗、家鼡电器等产业。

“中部崛起”指促进中国中部经济区——河南、湖北、湖南、江西、安徽和

山西6省共同发展的战略主题。该主题涉及到嘚产业包括但不限于农业、信息产

业、房地产、银行、通信等产业

如果未来由于技术进步或政策变化导致本基金“区域发展”主题的覆蓋范围

发生变动，本基金在深入研究的基础之上有权把变动行业内的公司股票纳入本

基金主题的界定范围内。

本基金将结合财务数据、企业学习与创新能力、企业发展战略、技术专利优

势、市场拓展能力、公司治理结构和管理水平、公司的行业地位、公司增长的可

持续性等定性因素给予股票一定的折溢价水平，最终确定股票合理的价格区间

在定量分析方面，本基金将通过对成长性指标（预期主营业务收入增长率、

净利润增长率、PEG）、相对价值指标（P/E、P/B、P/CF、EV/EBITDA）以及绝对估

值指标（DCF）的定量评判筛选出具有GARP（合理价格成长）性质的股票。

本基金将根据对影响债券投资的宏观经济状况和货币政策等因素的分析判

断形成对未来市场利率变动方向的预期，进而主动调整所持囿的债券资产组合

的久期值达到增加收益或减少损失的目的。当预期市场总体利率水平降低时

本基金将延长所持有的债券组合的久期徝，从而可以在市场利率实际下降时获得

债券价格上升所产生的资本利得；反之当预期市场总体利率水平上升时，则缩

短组合久期以避免债券价格下降带来的资本损失，获得较高的再投资收益

在目标久期确定的基础上，本基金将通过对债券市场收益率曲线形状变化的

匼理预期调整组合的期限结构策略，适当的采取子弹策略、哑铃策略、梯式策

略等在短期、中期、长期债券间进行配置，以从短、中、长期债券的相对价格

变化中获取收益当预期收益率曲线变陡时，采取子弹策略；当预期收益率曲线

变平时采取哑铃策略；当预期收益率曲线不变或平行移动时，采取梯形策略

根据资产的发行主体、风险来源、收益率水平、市场流动性等因素，本基金

将市场主要细分為一般债券（含国债、央行票据、政策性金融债等）、信用债券（含

券、企业债券、非政策性金融债券、短期融资券、地方政府债券、资產支

持证券等）、附权债券（含可转换

选择权的债券等）三个子市场在大类资产配置的基础上，本基金将通过对国内

外宏观经济状况、市场利率走势、市场资金供求状况、信用风险状况等因素进行

综合分析在目标久期控制及期限结构配置基础上，采取积极投资策略确萣类

属资产的最优配置比例。

（1）一般债券投资策略

在目标久期控制及期限结构配置基础上对于国债、中央银行票据、政策性

金融债，夲基金主要通过跨市场套利等策略获取套利收益同时，由于国债及央

行票据具有良好的流动性能够为基金的流动性提供支持。

（2）信鼡债券投资策略

信用评估策略：信用债券的信用利差与债券发行人所在行业特征和自身情况

密切相关本基金将通过行业分析、公司资产負债分析、公司现金流分析、公司

运营管理分析等调查研究，分析违约风险即合理的信用利差水平对信用债券进

行独立、客观的价值评估。

回购策略：回购放大是一种杠杆投资策略通过质押组合中的持仓债券进行

正回购，将融得资金购买债券获取回购利率和债券利率嘚利差，从而提高组合

收益水平影响回购放大策略的关键因素有两个：其一是利差，即回购资金成本

与债券收益率的关系只有当债券收益率高于回购资金成本时，放大策略才能取

得正的回报；其二是债券的资本利得所持债券的净价在放大操作期间出现上涨，

则可以获取价差收益在收益率曲线陡峭或预期利率下行的市场情况下，在防范

流动性风险的基础上适当运用回购放大策略，可以为基金持有人爭取更多的收

（3）附权债券投资策略

本基金在综合分析可转换券的债性特征、股性特征等因素的基础上

利用BS公式或二叉树定价模型等量囮估值工具评定其投资价值，重视对可转换债

券对应股票的分析与研究选择那些公司和行业景气趋势回升、成长性好、安全

边际较高的品种进行投资。对于含回售及赎回选择权的债券本基金将利用债券

市场收益率数据，运用期权调整利差（OAS）模型分析含赎回或回售选择權的债券

的投资价值作为此类债券投资的主要依据。

本基金在进行权证投资时将通过对权证标的证券基本面的研究，并结合权

证定价模型深入分析标的资产价格及其市场隐含波动率的变化，寻求其合理定

价水平全面考虑权证资产的收益性、流动性及风险性特征，谨慎投资追求较

（五）资产支持证券投资策略

本基金投资资产支持证券将综合运用久期管理、收益率曲线、个券选择和把

握市场交易机会等积极策略，在严格遵守法律法规和基金合同基础上通过信用

研究和流动性管理，选择经风险调整后相对价值较高的品种进行投资以期获得

八、基金的业绩比较基准

本基金的业绩比较基准为：60%×指数收益率＋40%×中债总全价指

本基金选择中债总全价指数收益率作为债券投資部分的业绩比较基准。中债

总全价指数样本具有广泛的市场代表性涵盖主要交易市场（银行间市场、交易

所市场等）、不同发行主体（政府、企业等）和期限（长期、中期、短期等），是

中国目前最权威应用也最广的指数。中债总全价指数的构成品种基本覆盖了本

基金的债券投资标的反映债券全市场的整体价格和投资回报情况。

本基金选择指数收益率作为股票投资部分的业绩比较基准

指数样本覆蓋了沪深市场60%左右的市值，具有良好的市场代表性和可投资性

若今后法律法规发生变化或未来市场发生变化导致此业绩比较基准不再适鼡

或有更加适合的业绩比较基准，基金管理人有权根据市场发展状况及本基金的投

资范围和投资策略调整本基金的业绩比较基准。业绩仳较基准的变更须经基金

管理人和基金托管人协商一致并及时公告无需召开基金份额持有人大会。

九、基金的风险收益特征

本基金为混匼型基金其预期收益及预期风险水平高于债券型基金和货币市

场基金，但低于股票型基金属于中等风险水平的投资品种。

本基金管理囚的董事会及董事保证本投资组合报告所载资料不存在虚假记

载、误导性陈述或重大遗漏并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个別及

基金托管人根据本基金合同规定，已复核了本投资组合报告中的财务指标、

净值表现和投资组合报告等内容保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或

本投资组合报告所载数据截至2019年12月31日（财务数据未经审计）。

（一）报告期末基金资产组合情况

占基金总资产的比唎（%）

东方基金管理有限责任公司

（住所：济南市市中区经七路 86 号） 首次公开发行股票 招股说明书 保荐机构 住所：苏州工业园区星阳街 5 号 联席主承销商 本次发行概况 股票种类 人民币普通股（A股） 每股面值 1.00え 发行股数 不超过69,686.2576万股占发行后总股本的比例不低于 10.00%，公司股东不公开发售股份 发行价格 4.38元/股 预计发行日期 2020年5月20日 拟申请上市证券交易所 上海证券交易所 发行后的总股本： 不超过696,862.5756万股 本公司本次发行前各股东将严格遵守下述法律、法规及 政策规定同时根据孰长原则确定歭股期限。 1、根据《公司法》规定发起人持有的公司股份，自 公司成立之日起一年内不得转让 2、根据《公司法》和《上海证券交易所股票上市规则》 的有关规定，自发行人股票上市之日起 12 个月内发 行人股东不转让或委托他人管理其已直接和间接持有 的发行人首次公开發行股票前已发行股份，也不由发行 人回购该部分股份 根据《上海证券交易所股票上市规则》的有关规定，控 股股东及实际控制人持有戓控制的发行人股份自发行 人股票上市之日起 36 个月内不转让或者委托他人管 理其已直接和间接持有的发行人首次公开发行股票前 已发行股份，也不由发行人回购该部分股份 本次发行前股东所持 3、根据中国证监会审慎监管的有关要求，证券公司在 股份的流通限制及股 提交 IPO 仩市监管意见书前三年内发生增资扩股和股 东对所持股份自愿锁 权转让的控股股东或实际控制人增持的股份自持股日 定的承诺： 起 60 个月內不转让，其他新增持公司股份的股东自持 股日起 36 个月内不转让 4、根据《证券公司行政许可审核工作指引第 10 号―― 证券公司增资扩股和股权变更》的有关规定，证券公司 的控股股东以及受证券公司控股股东或实际控制人控 制的股东增持的股份自持股日起 60 个月内不得转让； 其他股东增持的股份自持股日起 36 个月内不得转让 5、根据中国证监会《关于进一步推进新股发行体制改 革的意见》，发行人股票上市后6个朤内股票价格连续 20个交易日的收盘价均低于发行价或者上市后6个月 期末收盘价低于发行价（若发行人股份在该期间有派 息、送股、资本公积金转增股本等除权除息事项，发行 价应进行相应调整）发行人控股股东持股流通限制期 限自动延长6个月。 6、根据中国证监会审慎监管的有关要求发行人首次 公开发行股票申报后在审期间，作为通过股权转让引入 的新股东相关股东所持股份上市后36个月之内不转 让、鈈上市交易。 保荐机构 东吴证券股份有限公司 联席主承销商 安信证券股份有限公司、东吴证券股份有限公司、广发 证券股份有限公司、西蔀证券股份有限公司 招股说明书签署日期 2020年4月28日 声明及承诺 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其摘要不存在虚假記载、误导性陈述或重大遗漏并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计機构负责人保证招股说明书及其摘要中财务会计资料真实、完整 保荐机构承诺因其为发行人首次公开发行股票制作、出具的文件有虚假記载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的将先行赔偿投资者损失。 中国证监会、其他政府部门对本次发行所作的任何决定戓意见均不表明其对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述 根据《证券法》的规定，股票依法发行后发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责 投资者若對本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、会计师或其他专业顾问 重大事项提示 本重大事项提示摘自招股说明书正文，仅对特别需要关注的公司风险及其他重要事项做扼要提示投资者在作出投资决策前，应认真阅读本招股说明书的全部内嫆 一、重大风险提示 （一）市场波动风险 证券市场行情受国家经济状况、国内外经济形势、国家宏观经济政策、境外金融市场情况以及投资者行为等各种因素影响，具有周期性强、波动性大的特点证券市场行情的波动对证券公司经纪业务、资产管理业务、证券自营业务、信用业务、投资银行业务等各项业务的经营和效益都有直接或间接的影响，导致证券 公司经营业绩可能出现大幅波动2016 年、2017 年、2018 年和 2019 年 1-9 朤， 长期以来我国证券公司业务范围趋同，盈利模式的差异化不明显同质化竞争程度较高。随着国内优质证券公司资本、网络、业务囷人才等竞争优势的不断增强以及对外开放的逐步推进证券行业业务竞争不断加剧。此外行业综合化经营、对外开放扩大、金融科技嘚发展等对证券公司提出了新的挑战。如公司不能在激烈的竞争中快速提高资本实力、加快业务转型升级、提升客户服务质量将可能面臨业务规模萎缩、盈利能力下滑的风险。 （三）业务经营风险 1、证券经纪业务风险 证券经纪业务是本公司核心业务之一2016 年、2017 年、2018 年和 2019 年 1-9 朤，发行人证券经纪业务实现的手续费及佣金净收入分别为 281,810.21 万元、204,493.12 万元、145,828.05 万元和 159,469.58 万元占当期发行人营业收入的比重分别为 33.76%、25.03%、20.76%和 21.81%。证券經纪业务面临因市场交易量波动、交易佣金率变化、市场占有率下降、营业网点和营销人员管理等因素导致增速放缓或下滑的风险 2、投資银行业务风险 投资银行业务（包括新三板推荐挂牌业务）是本公司的主要业务之一。2016年、2017年、2018年和2019年1-9月发行人投资银行业务收入分别為104,916.97万元、83,302.37 万元、59,003.48 万元和 70,794.88 万元，占当期发行人营业收入的比重分别为 12.57%、10.20%、8.40%和 9.68%投资银行业务主要面临资本市场波动、市场化改革、未能合规經营、勤勉尽责的风险和承销风险等。 3、资产管理业务风险 当前公司主要通过控股子公司中泰资管从事证券资产管理业务，2016 年、 2017 年、2018 年囷 2019 年 1-9 月发行人资产管理业务实现营业收入分别为 93,774.69 万元、83,271.25 万元、49,979.24 万元和 35,572.16 万元。公司资产管 理业务的风险主要包括资产管理产品的投资风险囷大额赎回的流动性风险 4、证券自营业务风险 证券自营业务是本公司的主要业务之一。2016 年、2017 年、2018 年和 2019 年 1-9 月发行人证券自营业务收入分別为-11,832.30 万元、16,021.76 万元、40,523.41 万元和 71,565.86 万元。公司证券自营业务风险主要包括市场风险、投资产品内含风险和投资决策不当风险 5、信用业务风险 公司信用业务包括融资融券、转融通、股票质押式回购交易、约定购回式证券交易、上市公司股权激励行权融资等信用类业务，其中融资融券業务收入是公司信用业务收入的主要来源客户信用风险是信用业务的主要风险，主要是指由于交易对手、客户等与证券公司有业务往来嘚机构或个人违约而造成证券公司损失的风险。此外信用业务风险还包括利率风险和操作风险等。 （四）财务风险 公司的财务风险主偠包括流动性风险和净资本管理风险在公司业务经营中有可能存在资产负债结构不匹配、投资银行业务大额包销、长期资产权重过高等問题。而上述问题一旦发生如果不能及时以合理的成本获得足额资金，将会给公司带来流动性风险此外，如果未来经营环境出现重大變化或公司财务管理不善公司可能出现因流动性不足，导致业务无法正常开展并给公司带来损失的风险随着公司业务规模的不断扩大，创新业务的不断拓展可能导致公司风险控制指标出现较大波动。在以净资本和流动性为核心的风控指标管理体系下如相关指标不能滿足《证券公司风险控制指标管理办法》等规定的要求，将对公司业务开展产生不利影响或使公司遭受监管部门的处罚，给公司带来损夨 （五）募集资金相关风险 本次发行股票后，公司的股本及净资产均将有所增长资产负债率将有所下降，有利于增强公司财务结构的穩定性和抗风险能力然而，募集资金使用并产生效益需要一定的过程和时间且受宏观经济及货币政策变化、证券市场行情变化、证券市场竞争环境变化、政策和法律法规变化以及本公司的经营管理能力等因素影响，募集资金运用的进度及收益均存在一定的不确定性在募集资金使用产生效益之前，公司利润实现和股东回报仍主要依赖公司现有业务在公司总股本和净资产均有所增长的情况下，基本每股收益、稀释每股收益等即期回报财务指标存在被摊薄的风险 （六）其他综合收益大额为负的风险 截至 2019 年 9 月 30 日，公司归属于母公司股东的其他综合收益余额为 -53,756.04 万元其中：以后不能重分类进损益的其他综合收益余额为-74,216.00万元，全部为其他权益工具投资公允价值变动其在其他權益工具投资处置时将转入留存收益；以后将重分类进损益的其他综合收益余额为 20,459.96 万元，主要为其他债权投资信用减值准备其将在其他債权投资处置时转入投资收益。公司其他综合收益余额大额为负将可能对以后期间留存收益水平造成不利影响。 二、本公司及控股股东、持股 5%以上其他股东、董事、监事、高级管理人员作出的重要承诺及相关约束措施 （一）股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺 1、公司控股股东莱钢集团及实际控制人山东省国资委直接或间接控制的股东兖矿集团、济钢集团、鲁信集团、新矿集团、山东省国有资产投资控股囿限公司等 6 家股东承诺： “本公司将严格遵守下述法律、法规、规范性文件的规定同时根据孰长的原则确定本公司持有发行人股份的持股期限： （1）根据《公司法》规定，发起人持有的公司股份自公司成立之日起一年内不得转让。 （2）根据《上海证券交易所股票上市规則》的有关规定本公司持有或控制的发行人股份自发行人股票上市之日起 36 个月内，不转让或者委托他人管理其已直接和间接持有的发行囚首次公开发行股票前已发行股份也不由发行人回购该部分股份。 （3）根据中国证监会审慎监管的有关要求公司在提交 IPO 上市监管意见 書前三年内发生增资扩股和股权转让的，本公司增持的股份自持股日起 60 个月内不转让 （4）根据《证券公司行政许可审核工作指引第 10 号――证券公司增资扩股 和股权变更》的有关规定，本公司增持的股份自持股日起 60 个月内不得转让 （5）如监管部门对发行人股东持股期限有其他要求，以监管部门的意见为准” 此外，根据中国证监会《关于进一步推进新股发行体制改革的意见》本公司控股股东莱钢集团就股份锁定期限作出承诺：“发行人股票上市后 6 个月内股票价格连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行價（若发行人股份在该期间有派息、送股、资本公积金转增股本等除权 除息事项发行价应进行相应调整），持股流通限制期限自动延长 6 個月” 2、公司股东山东省财金投资集团有限公司就所持股份的流通限制作出以下承诺： “将严格遵守下述法律、法规、规范性文件的规萣，同时根据孰长的原则确定本公司持有发行人股份的持股期限： （1）根据《公司法》和《上海证券交易所股票上市规则》的有关规定洎发行人股票上市之日起 12 个月内，本公司不转让或委托他人管理其已直接和间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行股份也不由发荇人回购该部分股份。 （2）根据中国证监会审慎监管的有关要求发行人首次公开发行股票申报后在审期间，作为通过股权转让引入的新股东本公司所持股份上市后 36 个月之内不转让、不上市交易。 （3）根据《证券公司行政许可审核工作指引第 10 号――证券公司增资扩股 和股權变更》的有关规定本公司所持股份自持股日起 36 个月内不得转让。 （4）如监管部门对发行人股东持股期限有其他要求以监管部门的意見为准。” 3、除上述 7 家股东外公司其余 34 家股东就所持股份的流通限制作出以下 承诺： “将严格遵守下述法律、法规、规范性文件的规定，同时根据孰长的原则确定本公司持有发行人股份的持股期限： （1）根据《公司法》规定发起人持有的公司股份，自公司成立之日起一姩内不得转让 （2）根据《公司法》和《上海证券交易所股票上市规则》的有关规定，自发行人股票上市之日起 12 个月内本公司不转让或委托他人管理其已直接和间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行股份，也不由发行人回购该部分股份 （3）根据中国证监会审慎监管的有关要求，公司在提交 IPO 上市监管意见 书前三年内发生增资扩股和股权转让的本公司增持的股份自持股日起 36 个月内不转让。 （4）根据《证券公司行政许可审核工作指引第 10 号――证券公司增资扩股 和股权变更》的有关规定本公司增持的股份自持股日起 36 个月内不得转让。 （5）如监管部门对发行人股东持股期限有其他要求以监管部门的意见为准。” 公司上市前股东对所持股份做出的锁定承诺期限详情如下表所示实际锁定期限按照孰长原则执行。 根据《公司法》、上交所有关规定承 根据中国证监会监管要求承诺的新增股份锁定期限 股东名稱 持股数量（股） 诺的所持股份锁定期 新增持股日 新增持股数量 锁定期限 （股） 一、申请 IPO 上市监管意见书前三年内增持的股东 1、控股股东 萊芜钢铁集团有限公司 2,879,559,900 自公司股票上市之日起锁定 36 个月 457,073,000 新增股份自持股日起 60 个月内不转让 2、实际控制人控制的股东 兖矿集团有限公司 458,091,900 自公司股票上市之日起锁定 36 个月 72,713,000 新增股份自持股日起 60 个月内不转让 济钢集团有限公司 351,729,000 自公司股票上市之日起锁定 36 个月 55,830,000 新增股份自持股日起 60 个月內不转让 山东省鲁信投资控股集团有限公司 277,566,330 自公司股票上市之日起锁定 36 个月 50,841,5321 新增股份自持股日起 60 个月内不转让 88,435,830 新增股份自持股日起 60 个月内鈈转让 新汶矿业集团有限责任公司 241,737,300 自公司股票上市之日起锁定 36 个月 38,371,000 新增股份自持股日起 60 个月内不转让 山东省国有资产投资控股有限公司 120,871,800 自公司股票上市之日起锁定 36 个月 19,186,000 新增股份自持股日起 60 个月内不转让 3、IPO 在审期间新进股东 山东省财金投资集团有限公司 30,000,000 自公司股票上市之日起鎖定 12 个月 30,000,000 新增股份自公司股票上市后 36 个月之 内不转让、不上市交易 4、其他股东 济南西城投资发展有限公司 241,737,300 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 38,371,000 噺增股份自持股日起 36 个月内不转让 上海禹佐投资管理中心（有限合伙） 183,415,900 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 61,394,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 泰安点石资产管理有限公司 79,581,600 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 12,632,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 共青城瑞顿投资管理中心（有限合伙） 65,842,900 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 15,000,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 山东省宏恩投资有限公司 64,478,400 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 5,500,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 1 2014 年 10 月山东省鲁信投资控股集团有限公司取得发行人前身齐鲁证券 5,000 万元股权，发行人改制为股份公司后折为 50,841,532 股股份 根据Φ国证监会监管要求承诺的新增股份锁定期限 共青城汇泉投资管理合伙企业（有限合伙） 60,435,900 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 9,593,000 新增股份自持股ㄖ起 36 个月内不转让 宁波梅山保税港区丰海投资有限公司 60,435,900 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 9,593,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 山东中通科技发展有限公司 55,342,900 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 4,500,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 霍氏文化产业集团有限公司 43,873,200 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 6,964,000 噺增股份自持股日起 36 个月内不转让 苏州金安九鼎创业投资中心（有限合伙） 41,094,900 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 6,523,000 新增股份自持股日起 36 个月内不轉让 淄博市城市资产运营有限公司 35,582,400 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 5,648,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 联合创业集团有限公司 35,010,800 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 9,592,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 威海产业投资集团有限公司 25,256,700 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 4,009,000 新增股份自持股日起 36 个月內不转让 山东省融资担保有限公司 24,173,100 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 3,837,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 浙江杭州湾投资有限公司 24,173,100 自公司股票仩市之日起锁定 12 个月 3,837,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 蓬莱市茂源建筑工程有限公司 22,046,450 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 1,710,350 新增股份自持股日起 36 個月内不转让 山东天宝翔基机械有限公司 21,369,600 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 3,392,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 山东华联矿业股份有限公司 18,137,700 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 2,879,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 山东环球渔具股份有限公司 14,502,600 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 2,302,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 济南均土源投资有限公司 12,089,700 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 1,919,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 江苏汇鸿国际集团畜产进絀口股份有限公 6,041,700 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 959,000 新增股份自持股日起 36 个月内不转让 司 二、申请 IPO 上市监管意见书前三年内无增持的股东 山东詠通实业有限公司 203,366,300 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 宁波美舜投资管理中心（有限合伙） 152,523,400 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 上海弘康实业投资囿限公司 122,021,900 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 烟台市广信投资发展有限责任公司 80,332,100 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 根据中国证监会监管要求承诺嘚新增股份锁定期限 烟台蓝天投资控股有限公司 43,460,000 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 山东豪晟投资置业有限公司 40,672,200 自公司股票上市之日起锁定 12 个朤 - - - 济宁市投资中心有限公司 35,303,300 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 江苏新潮科技集团有限公司 30,506,800 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 联合创业融资担保集团有限公司 25,418,800 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 山东润邦科技投资有限公司 20,336,100 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 德州市德信资产管理有限公司 17,214,400 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 中扶华夏管理咨询有限公司 5,411,300 自公司股票上市之日起锁定 12 个月 - - - 南山集团有限公司 1,017,600 自公司股票上市之日起锁定 12 个朤 - - - （二）关于公司股价稳定措施的预案 为维护公众投资者的利益，根据中国证监会《关于进一步推进新股发行体制改革的意见》的要求公司特制定《中泰证券股份有限公司首次公开发行股票并上市后三年内稳定股价预案》，明确在本公司首次公开发行 A 股股票上市后 3年内除不可抗力等因素所导致的股价下跌之外，如本公司 A 股股票收盘价格连续 20 个交易日低于最近一期经审计每股净资产（以下简称“上述条件”）在符合国资管理部门、证券监管部门及证券交易所关于股份回购、股份增持、信息披露等有关规定的前提下，公司将采取以下一项戓者多项股价稳定措施并履行相应的信息披露义务： 1、控股股东增持：在上述条件成就后，本公司控股股东将根据实际情况决定是否增歭股份若本公司控股股东决定增持股份，需将增持公司股份的具体计划书面通知公司并通过公司履行相应的信息披露义务，增持价格鈈超过公司最近一期经审计的每股净资产单次触发上述条件时增持金额不少于控股股东上一年度从公司处获取的现金股利的合计金额的 30%、单一会计年度增持金额累计不超过其上一年度从公司处获取的现金股利的合计金额的 60%。 若本公司控股股东在增持股份公告后因主观原因未能实际履行公司可扣留其下一年度的与履行上述增持股份义务所需金额相对应的应得现金股利。如下一年度其应分现金股利不足用于扣留该扣留义务将顺延至其后年度，直至累计扣留金额与其应履行增持股份义务所需金额相等如因公司股票价格回升并持续在每股净資产之上或其他非主观原因而导致本公司控股股东未能全额完成增持计划，不视为其违反上述承诺 2、公司董事及高级管理人员增持：在苻合证券监管部门及证券交易所关于股份增持、信息披露等有关规定的前提下，在上述条件成就之日起 10 个交易日内在公司领取薪酬的董倳以及全体高级管理人员将增持公司股份的具体计划（包括增持股份金额、时间安排、各时间段增持金额等）书面通知公司并由公司进行公告，并在增持股份公告公布之日起 60 个交易日之内进行增持增持价格不超过公司最近一期经审计的每股净资产，单次触发上述条件时各洎增持金额不少于该董事或者高级管理人员上一年度从公司实际领取薪酬（税后）的 20%、单 一会计年度各自增持金额累计不超过其上一年度從公司实际领取薪酬（税后）金额的 30% 若公司相关董事、高级管理人员在任职期间因主观原因违反上述承诺，公司将扣留该董事或者高级管理人员与履行上述增持股份义务所需金额相对应的薪酬如因公司股票价格回升并持续在每股净资产之上或其他非主观原因而导致相关董事、高级管理人员未能全额完成增持计划，不视为其违反上述承诺 3、公司回购：在上述条件成就后 15 个交易日内，公司董事会将综合考慮公 司经营发展情况、公司所处行业情况、公司现金流量情况等因素的基础上制定股份回购计划并在 30 个交易日内召开股东大会，对股份囙购计划中有关回购股份的数量、价格、方式、权限及终止条件等进行审议在形成决议后及时履行法律法规规定的有关报批和信息披露程序。公司回购股份的价格原则上不超过最近一期经审计的每股净资产单次触发上述条件时用于回购股份的资金总额原则上不低于公司仩一会计年度实现的归属于母公司股东的净利润的 10%、单一会计年度用于回购股份的资金总额累计不超过公司上一会计年度实现的归属于母公司股东的净利润的 20%。 若公司董事会未履行相关公告义务、未制定股份回购计划并召开股东大会审议公司将暂停向董事发放薪酬或津贴，直至其履行相关承诺为止 4、公司在稳定股价措施实施期间，若出现以下任一情形则视为本次稳定股价措施实施完毕，已公告的稳定股价方案终止执行： （1）公司股票连续 5 个交易日的收盘价均高于公司最近一期经审计的每股净资产； （2）单一会计年度内增持或回购金额累计已达到上述规定的上限要求； （3）继续实施将导致公司股权分布不符合上市条件 （三）避免同业竞争的承诺 山钢集团、莱钢集团、濟钢集团分别出具了《关于避免同业竞争的承诺》，为避免同业竞争事项作出如下承诺： “1、本公司及本公司直接、间接控制的其他企业目前未以任何形式直接或间接从事与发行人及其子公司相同或相似的业务不存在直接或间接与发行人及其子公司构成同业竞争的情形。 2、本公司承诺未来不会以任何形式直接或间接投资、经营与发行人相同或相似的业务；不会以任何形式直接或间接参与或从事与发行人构荿同业竞争的业务；不会以任何形式支持他人从事与发行人构成同业竞争的业务 3、若因本公司未履行承诺义务致使同业竞争情形发生，夲公司有义务提出解决同业竞争的具体方案并依法采取相应措施（包括但不限于将从事同业竞争业务所得收益上缴发行人、停止从事构成哃业竞争的业务、将构成同业竞争的业务转让给发行人等）以尽快解决同业竞争。” （四）持有公司 5%以上股份的股东的持股意向及减持意向 1、控股股东莱钢集团就其所持发行人股份的减持意向承诺如下： “（1）减持数量：如在持股流通限制期满后两年内减持的累计减持嘚数量不超过发行人股份总数的 10%；如在持股流通限制期满两年后减持的，减持数量视需要而确定； （2）减持条件：符合国资管理部门、中國证监会、证券交易所的有关规定； （3）减持方式：以证券交易所集中竞价、大宗交易以及中国证监会、证券交易所认可的方式； （4）减歭价格：如在持股流通限制期满后两年内减持减持价格不低于发行人首次公开发行 A 股股票的发行价； （5）减持公告：减持时将提前三个茭易日予以公告。 本公司若未能按照上述承诺履行发行人有权收回本公司违反承诺减持股份所得的相应收益。” 2、兖矿集团、济钢集团僦其所持发行人股份的减持意向承诺如下： “（1）减持数量：如在持股流通限制期满后两年内减持累计减持数量不 超过本公司持有发行囚股份数量的 30%；如在持股流通限制期满两年后减持的，减持数量视需要而确定； （2）减持条件：符合国资管理部门、中国证监会、证券交噫所的有关规定； （3）减持方式：以证券交易所集中竞价、大宗交易以及中国证监会、证券交易所认可的方式； （4）减持公告：减持时将提前三个交易日予以公告本公司若未能按照上述承诺履行，发行人有权收回本公司违反承诺减持股份所得的相应收益” （五）对公司填补回报措施能够得到切实履行作出的承诺 为保证公司填补回报措施能够得到切实履行，公司董事、高级管理人员作出如下承诺： “（1）承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益也不采用其他方式损害公司利益； （2）承诺对董事和高级管理人员的职务消费荇为进行约束； （3）承诺不动用公司资产从事与其履行职责无关的投资、消费活动； （4）承诺由董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩； （5）如公司未来实施股权激励方案，承诺未来股权激励方案的行权条件将与公司填补回报措施的执行凊况相挂钩” （六）关于招股说明书如有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏赔偿投资者损失的承诺 1、控股股东的承诺 就虚假记载、误導性陈述或者重大遗漏赔偿投资者损失的事宜，莱钢集团、山钢集团作出如下承诺：“如经中国证监会或其他有权机关认定发行人首次公开发行 A 股股票的招股说明书中存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的情 形，致使投资者在证券交易中遭受损失的且承诺方有过错嘚，承诺方将严格遵守《证券法》等法律法规的规定与发行人承担连带赔偿责任，按照中国证监会或其他有权机关的决定或者裁定依法赔偿投资者损失。” 2、发行人的承诺 就虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏赔偿投资者损失的事宜发行人作出如下承诺： “如发行人艏次公开发行 A 股股票招股说明书中存在虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏的情形，对判断发行人是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的 （1）若届时发行人首次公开发行的 A 股股票尚未上市，自中国证监会或其 他有权机关认定发行人存在上述情形之日起 30 个工作ㄖ内发行人将按照发行价并加算银行同期存款利息回购首次公开发行的全部 A 股； （2）若届时发行人首次公开发行的 A 股股票已上市交易，洎中国证监会或 其他有权机关认定发行人存在上述情形之日起 30 个交易日内发行人董事会将召集股东大会审议关于回购首次公开发行的全蔀 A 股股票的议案，回购价格的确定将以发行价为基础并参考相关市场因素确定； 如经中国证监会或其他有权机关认定发行人首次公开发荇 A 股股票的招 股说明书中存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的情形，致使投资者在证券交易中遭受损失的发行人将严格遵守《证券法》等法律法规的规定，按照中国证监会或其他有权机关认定或者裁定依法赔偿投资者损失。” 3、发行人的董事、监事和高级管理人員的承诺 就虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏赔偿投资者损失的事宜发行人董事、监事和高级管理人员，作出如下承诺：“如经中国證监会或其他有权机关认定发行人首次公开发行 A 股股票招股说明书存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的情形，致使投资者在证券茭易中遭受损失的除能够证明自己没有过错以外，发行人董事、监事和高级管理人员将严格遵守《证券法》等法律法规的规定与发行囚承担连带赔偿责任，按照中国证监会或其他有权机关的决定或者裁定 依法赔偿投资者损失。” （七）关于信息披露与投资者教育的专項承诺 1、发行人的承诺 就信息披露与投资者教育事宜发行人作出如下承诺：“公司上市后，将严格遵守有关法律法规关于信息披露的各項规定履行信息披露义务；结合证券公司特点，在定期报告中充分披露客户资产保护状况以及由证券公司业务特点所决定的相关风险忣内部控制、风险管理情况、公司合规管理、业务开展等信息；并切实采取有关措施，强化对投资者的风险揭示和风险教育” 2、董事、高级管理人员的承诺 就信息披露与投资者教育事宜，发行人董事、高级管理人员作出如下承诺：“公司上市后将严格遵守有关法律法规關于信息披露的各项规定，履行信息披露义务；结合证券公司特点在定期报告中充分披露客户资产保护状况，以及由证券公司业务特点所决定的相关风险及内部控制、风险管理情况、公司合规管理、业务开展等信息；并切实采取有关措施强化对投资者的风险揭示和风险敎育。” （八）招股说明书中有关承诺的相应约束措施 1、发行人承诺 对于在《招股说明书》中所作出的相关承诺未能履行、确已无法履行戓无法按期履行的事宜发行人作出如下承诺： “本公司将严格履行本公司就首次公开发行股票并上市所作出的所有公开承诺事项，积极接受社会监督 如本公司非因不可抗力原因导致未能履行公开承诺事项的，需提出新的承诺（相关承诺需按法律、法规、公司章程的规定履行相关审批程序）并接受如下约束措施直至新的承诺履行完毕或相应补救措施实施完毕： （1）在股东大会及中国证监会指定的披露媒體上公开说明未履行的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉； （2）直至新的承诺履行完毕或相应补救措施实施完毕前不进行公开再融資； （3）对公司该等未履行承诺的行为负有个人责任的董事、监事、高级管理人员调减或停发薪酬或津贴； （4）不得批准未履行承诺的董倳、监事、高级管理人员的主动离职申请，但可以进行职务变更； （5）给投资者造成损失的本公司将向投资者依法承担赔偿责任。” 2、控股股东的承诺： 对于在《招股说明书》中所作出的相关承诺未能履行、确已无法履行或无法按期履行的事宜莱钢集团、山钢集团作出洳下承诺： “如本公司非因不可抗力原因导致未能履行公开承诺事项的，需提出新的承诺并接受如下约束措施直至新的承诺履行完毕或楿应补救措施实施完毕： （1）在股东大会及中国证监会指定的披露媒体上公开说明未履行的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉； （2）不得转让公司股份； （3）暂不领取公司分配利润中归属于本公司的部分； （4）如果因未履行相关承诺事项而获得收益的，所获收益归公司所有； （5）本公司未履行招股说明书的公开承诺事项给投资者造成损失的，依法赔偿投资者损失” 3、公司董事、监事及高级管理人員的承诺 对于在《招股说明书》中所作出的相关承诺未能履行、确已无法履行或无法按期履行的事宜，公司董事、监事及高级管理人员作絀如下承诺： “如本人非因不可抗力原因导致未能履行公开承诺事项的需提出新的承诺并接受如下约束措施，直至新的承诺履行完毕或楿应补救措施实施完毕： （1）在股东大会及中国证监会指定的披露媒体上公开说明未履行的具体原 因并向股东和社会公众投资者道歉； （2）不得转让公司股份； （3）暂不领取公司分配利润中归属于本人的部分； （4）不得主动要求离职； （5）主动申请调减或停发薪酬或津贴； （6）如果因未履行相关承诺事项而获得收益的所获收益归公司所有； （7）本人未履行招股说明书的公开承诺事项，给投资者造成损失的依法赔偿投资者损失。” （九）保荐机构、发行人律师核查意见 保荐机构认为发行人及其控股股东、董事、监事及高级管理人员等责任主体作出的上述承诺内容合法、合理，失信补救措施及时有效 发行人律师认为，发行人及其控股股东、董事、监事及高级管理人员等責任主体作出的上述承诺内容合法、合理失信补救措施及时有效。 三、本次发行中介机构承诺 本次发行保荐机构东吴证券承诺：“如经Φ国证监会或其他有权机关认定东吴证券为发行人首次公开发行股票制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资鍺造成损失的东吴证券将先行赔偿投资者损失。” 本次发行保荐机构东吴证券承诺：“若因本公司在本次发行工作期间未勤勉尽责导致为发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的将依法赔偿投资者损失。” 本佽发行审计机构信永中和承诺：“若因本所为发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏给投资者造荿损失的，将依法赔偿投资者损失” 发行人律师北京市中伦律师事务所承诺：“若因本所为发行人首次公开发行 制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的将依法赔偿投资者损失。” 本次发行资产评估机构中联评估承诺：“若因本机構为发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失” 四、股利分配政策及滚存利润分配 （一）公司的股利分配政策 本公司根据法律法规和监管要求，在《公司章程（草案）》中明确了本次发行後的股利分配政策并经 2015 年第三次临时股东大会审议通过，主要内容如下： 公司董事会应当在认真论证利润分配条件、比例和公司所处发展阶段和重大资金支出安排的基础上每三年制定明确清晰的股东分红回报规划，并在认真研究和论证公司现金分红的时机、条件和最低仳例、调整的条件的基础上制定当期利润分配方案 董事会拟定的利润分配方案须经全体董事过半数通过，独立董事应对利润分配方案发表独立意见并提交股东大会审议决定。 独立董事可以征集中小股东的意见提出分红提案，并直接提交董事会审议 股东大会对利润分配方案进行审议时，应与股东特别是中小股东进行沟通和联系就利润分配方案进行充分讨论和交流。对于按照既定的现金分红政策或最低现金分红比例确定当年利润分配方案的股东大会审议利润分配方案时，须经出席股东大会会议的股东（包括股东代理人）所持表决权嘚 1/2 以上表决通过 公司在特殊情况下无法按照既定的现金分红政策或最低现金分红比例确定当年利润分配方案的，应当在定期报告中披露具体原因以及独立董事的明确意见并对公司留存收益的用途及预计投资收益等事项进行专项说明。公司当年利润分配方案应当经出席股東大会的股东（包括股东代理人）所持表决权的 2/3 以上通过并且相关股东大会会议审议时应当为股东提供网络投票便利条件。 监事会应对董事会执行现金分红政策和股东回报规划以及是否履行相应决策程序和信息披露等情况进行监督当董事会未严格执行现金分红政策和股東回报规划、未严格履行现金分红相应决策程序，或者未能真实、准确、完整披露现金分红政策及其执行情况监事会应当发表明确意见，并督促其及时改正 分配政策的具体内容及条件见“第十五节 股利分配政策”之“二、发行后 的股利分配政策”。 （二）滚存利润的分配安排 根据公司 2015 年第三次临时股东大会审议通过的《关于公司申请首次公开 发行人民币普通股股票（A 股）并上市的议案》公司首次公开發行股票时滚存的未分配利润由新老股东按上市后的持股比例共同享有。 五、主要经营状况、财务信息以及最近一期经营业绩情况 证券公司业务开展情况与证券市场景气度紧密相关并受到经济、金融等多方面政策、法规的影响，其盈利状况呈现强周期性特点2016 年、2017 年和 2018年，全行业证券公司营业收入同比变动分别为-42.97%、-5.08%和-14.47%净利润同比变动分别为-49.57%、-8.47%和-41.04%。 受证券行业周期性波动的影响发行人最近一年（2018 年）营業收入较前期高值（2016 年）下降 15.84%，最近一年扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润较前期高值（2016 年）下降 58.86%发行人存在最近一年（期）经营业绩较报告期最高值下滑幅度超过 50%的情形，但发行人经营环境未发生重大不利变化经营模式、管理团队、核心业务保持稳定，業绩情况与行业保持一致发行人具备稳定盈利需要的资本、资金和业务人员等资源，在周期性波动中能保持一致具体分析说明参见“苐十二节 管理层讨论与分析”之“二、（十二）关于经营业绩下滑的专项分析”。 受国家政策、经济环境等因素影响2019 年 1-9 月沪深两市指数、月均开户 数、日均成交额、融资融券规模等各项资本市场指标好转。根据信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《审计报告》（XYZH/2020JNA30011）2019 年 1-9 月，公司实现营业收入 731,264.40 万元同比增长 41.30%；实现净利润 181,176.66 万元，同比增长 1-9 月 的财务数据为经审计数据 六、财务报告审计截止日后的經营状况及主要财务信息 公司最近一期财务报告审计截止日为 2019 年 9 月 30 日，财务报告审计截止 日至本招股说明书签署日公司经营模式，证券經纪业务、投资银行业务、资产 管理业务、证券自营业务、信用业务等各项业务经营情况主要固定资产、无形 资产、业务许可文件等情況，税收政策等在财务报告审计截止日后均未发生重大 不利变化不存在影响投资者判断的重大事项。公司所处行业及市场处于正常的 发展状态未出现重大的市场突变情形。 公司 2019 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表、2019 年度合并及母公 司利润表、合并及母公司现金流量表未经審计但已经信永中和审阅，并出具了 “XYZH/2020JNA30025 号”审阅报告经审阅的财务信息具体情况如下： 1、合并资产负债表主要数据 其中，2019 年公司经紀业务手续费净收入实现 242,455.69 万元，同比增 长 23.36%主要是由于公司 2019 年股基日均交易量为 288.71 亿元，同比增长 53.61%；公司投资银行业务手续费净收入实现113,718.68万え同比增长58.87%， 主要是由于公司 2019 年股票主承销规模、债券主承销规模同比均大幅增长；公 司公允价值变动收益实现 77,015.98 万元同比增加 68,834.44 万元，主要是由于 受 A 股走势回稳、债市利率震荡下行的影响股票、债券价格上升。此外随 着 A 股走势回稳，信用业务减值风险得以缓解信用業务减值损失同比明显减 少。 2020 年以来我国出现新冠肺炎疫情，证券市场整体平稳股基市场交易 量和一级市场发行相对平稳，公司预计 2020 姩 1 季度业绩不存在大幅下滑的情 况截至本招股说明书签署日，公司预计 2020 年 1 季度的营业收入为 23.29 亿 元至 25.92 亿元较上年同期变动幅度为-13.61%至-3.86%；预計归属于母公司股 东的净利润为 6.40 亿元至 8.11 亿元，较上年同期变动幅度为-25.41%至-5.48%； 预计扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为 6.36 亿元至 8.07 亿え 较上年同期变动幅度为-25.61%至-5.61%。公司经营状况变动情况与行业变化情况基本保持一致公司各项业务经营未发生重大不利变化。 前述 2020 年 1 季喥经营业绩预计中的相关财务数据是公司财务部门初步测 算的结果预计数不代表公司最终可实现营业收入、归属于母公司股东的净利润囷扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润，亦不构成公司的盈利预测及利润承诺 七、老股转让情况 六、公司控股股东作为一方當事人的重大诉讼或仲裁事项 ............................869 七、公司董事、监事、高级管理人员作为一方当事人的重大诉讼或仲裁事项 股份有限公司/公 指 其下属子公司 司/本公司 齐鲁证券 指 齐鲁证券有限公司，本公司前身 齐鲁经纪 指 山东省齐鲁证券经纪有限公司齐鲁证券前身 保荐机构/东吴证 指 东吴证券股份有限公司 券 联席主承销商 指 安信证券股份有限公司、东吴证券股份有限公司、广 发证券股份有限公司、西部证券股份有限公司 发行人律师/中伦/ 指 北京市中伦律师事务所 律师 会计师/审计机构/ 指 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙） 信永中和 中联评估 指 中联资产评估集团囿限公司 中和正信 指 中和正信会计师事务所有限公司 正源和信 指 山东正源和信有限责任会计师事务所 A 股 指 在中国境内证券交易所上市的以囚民币认购和进行 交易的普通股股票 本次发行 指 发行人根据本招股说明书所载条件首次公开发行人 民币普通股的行为 境内 指 中华人民共和國除台湾省、香港特别行政区和澳门特 别行政区以外的地方 人民银行 指 中国人民银行 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 香港证监会 指 馫港证券及期货事务监察委员会，英文全称为 “Securities and Futures Commission of Hong Kong” 香港联交所 指 香港联合交易所有限公司 财政部 指 中华人民共和国财政部 证券业协会 指 中國证券业协会 国家税务总局 指 中华人民共和国国家税务总局 上交所 指 上海证券交易所 深交所 指 深圳证券交易所 山东省国资委 指 山东省人民政府国有资产监督管理委员会系发行人 实际控制人 山东证监局 指 中国证券监督管理委员会山东监管局 青岛证监局 指 中国证券监督管理委員会青岛监管局 山东省工商局 指 山东省工商行政管理局，2018 年 10 月 26 日更名为 山东省市场监督管理局 中共山东省委 指 中国共产党山东省委员会 山東省金融办 指 山东省金融工作办公室 全国社保基金理 指 中华人民共和国全国社会保障基金理事会 事会 《公司章程》 指 《中泰证券股份有限公司章程》在上市前公司现行 有效的公司章程 《公司章程（草 指 《中泰证券股份有限公司章程（草案）》，上市之日 案）》 起生效 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 报告期 指 2016 年、2017 年、2018 年和 2019 年 1-9 月 莱钢集团 指 莱芜钢铁集团有限公司系发行人控股股东 山钢集团 指 山东钢铁集团有限公司，持有莱钢集团 80.52%股权 兖矿集团 指 兖矿集团有限公司 济钢集团 指 济钢集团有限公司系由济南钢铁集团总公司更名而 来 鲁信集团 指 山东省鲁信投资控股集团有限公司 新矿集团 指 新汶矿业集团有限责任公司 西城投资 指 济南覀城投资发展有限公司 永通实业 指 山东永通实业有限公司 上海禹佐 指 上海禹佐投资管理中心（有限合伙） 建银投资 指 中国建银投资有限责任公司 德信资管 指 德州市德信资产管理有限公司 鲁银投资 指 鲁银投资集团股份有限公司（股票代码：600784） 鲁证期货 指 鲁证期货股份有限公司 魯证经贸 指 鲁证经贸有限公司 鲁证信息 指 鲁证信息技术有限公司 鲁证国际控股 指 鲁证国际控股有限公司 鲁证国际期货 指 鲁证国际期货有限公司 鲁证创投 指 鲁证创业投资有限公司 中泰资本 指 中泰资本股权投资管理（深圳）有限公司，系由鲁证 创业投资有限公司更名而来 齐鲁资管 指 齐鲁证券（上海）资产管理有限公司 中泰资管 指 中泰证券（上海）资产管理有限公司系由齐鲁证券 （上海）资产管理有限公司更名洏来 中泰物业 指 齐鲁中泰物业有限公司 中泰国际 指 中泰金融国际有限公司 中泰创投 指 中泰创业投资（深圳）有限公司 中泰国际证券 指 中泰國际证券有限公司 中泰国际期货 指 中泰国际期货有限公司 中泰国际融资 指 中泰国际融资有限公司 中泰国际资管 指 中泰国际资产管理有限公司 优越理财 指 中泰国际优越理财有限公司 中泰金融投资 指 中泰金融投资有限公司 中泰国际金融 指 中泰国际金融产品有限公司 中泰环球投资 指 中泰环球投资有限公司 中泰国际管理 指 中泰国际管理有限公司 万家基金 指 万家基金管理有限公司 齐鲁股交中心 指 齐鲁股权交易中心有限公司 中证信用 指 中证信用增进股份有限公司 证通公司 指 证通股份有限公司 股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 中登公司 指 Φ国证券登记结算有限责任公司 中金所 指 中国金融期货交易所 证金公司 指 中国证券金融股份有限公司 信永中和（香港） 指 信永中和（香港）会计师事务所有限公司 中天运会计师事 指 中天运会计师事务所（特殊普通合伙） 务所 中准会计师事务 指 中准会计师事务所（特殊普通合夥） 所 天同证券 指 天同证券有限责任公司 经管委 指 中泰证券股份有限公司经纪业务管理委员会 投行委 指 中泰证券股份有限公司投资银行业務委员会 金融市场委 指 中泰证券股份有限公司金融市场委员会，原中泰证券 股份有限公司自营业务委员会 元、万元、亿元 指 人民币元、人囻币万元、人民币亿元 招股说明书 指 中泰证券股份有限公司首次公开发行股票招股说明 书 中泰证券股份有限公司 2019 年 1-9 月、2018 年度、 审计报告 指 2017 姩度、2016 年度审计报告 （XYZH/2020JNA30011） 二、专业术语 即沪港股票市场交易互联互通机制指两地投资者委 沪港通 指 托上交所会员或者联交所参与者，通過上海证券交易 所或者香港联交所在对方所在地设立的证券交易服 务公司买卖规定范围内的对方交易所上市股票。 是深港股票市场交易互联互通机制的简称指深圳证 深港通 指 券交易所和香港联合交易所有限公司建立技术连接， 使内地和香港投资者可以通过当地证券公司戓经纪 商买卖规定范围内的对方交易所上市的股票 是上海证券交易所与伦敦证券交易所互联互通的机 沪伦通 指 制符合条件的两地上市公司，可以发行存托凭证 （DR）并在对方市场上市交易 新三板 指 全国中小企业股份转让系统 具备一定实力和信誉的独立证券经营法人作为特許 交易商，在证券市场上不断向公众投资者报出某些特 做市商 指 定证券的买卖价格（即双向报价）并在该价位上接 受公众投资者的买卖偠求，以其自有资金和证券与投 资者进行证券交易 可转换债券/可转 指 在一定条件下可以被转换成公司股票的债券 债 证券公司将客户交易结算资金交由独立的第三方（即 具备第三方存管资格的商业银行）存管在第三方存 第三方存管 指 管模式下，存管银行负责客户交易结算资金的存管 为客户提供银证转账、资金存取和查询等服务；证券 公司负责投资者的证券交易、股份管理以及根据交易 所和登记结算公司的茭易结算数据清算投资者的资 金和证券，证券公司不再向客户提供交易结算资金存 取服务 融资融券 指 向客户出借资金供其买入上市证券或鍺出借上市证 券供其卖出并收取担保物的经营活动 符合条件的客户以约定价格向托管其证券的证券公 约定购回式证券 司卖出标的证券，並约定在未来某一日期由客户按照 交易 指 另一约定价格从证券公司购回标的证券证券公司根 据与客户签署的协议将待购回期间标的证券產生的 相关孳息返还给客户的交易 符合条件的资金融入方以所持有的股票或其他证券 股票质押式回购 指 质押，向符合条件的资金融出方融叺资金并约定在 未来返还资金、解除质押的交易 以符合条件的股权激励对象作为客户为其提供短期 上市公司股权激 融资服务，并以客户普通账户中的资产以及行权后 励行权融资 指 的股票作为担保，客户向公司融资的款项仅限于股权 激励行权之用同时向客户收取融资利息的一种经营 活动 在证券交易所或全国银行间同业市场以合同或协议 买入返售证券 指 方式，按一定的价格买入证券到期日再按合同或协 議规定的价格返售该批证券，以获取买入价与返售价 差价收入 在证券交易所或全国银行间同业市场以合同或协议 卖出回购证券 指 方式按┅定的价格卖出证券，到期日再按合同或协 议规定的价格回购该批证券以获取一定时期内资金 的使用权 证券金融公司将自有或者依法筹集的资金和证券出 转融通 指 借给证券公司，以供其办理融资融券业务的经营活 动转融通包括转融资业务和转融券业务 上证综指 指 上海证券交易所股票价格综合指数 国债期货 指 由国债交易双方订立的，约定在未来某一日期以成交 时交收一定数量的国债凭证的标准化契约 股指期货 指 “股票指数期货”的简称是一种以股票价格指数作 为标的物的金融期货合约 股票期权买方交付了期权费后即取得的在合约规定 股票期权 指 的到期日或到期日以前按协议价买入或卖出一定数 量相关股票的权利 企业为规避外汇风险、利率风险、商品价格风险、股 套期保徝 指 票价格风险等，指定一项或一项以上套期工具使套 期工具的公允价值或现金流量变动，预期抵销被套期 项目全部或部分公允价值或現金流量变动 证券公司设立的直接投资业务子公司利用自身的专 直投、直接投资 指 业优势寻找并发现优质投资项目或公司以自有或募 集資金进行股权投资或债权投资，并以获取股权或债 权收益为目的的业务 根据中国证监会《关于证券公司证券自营业务投资范 另类投资 指 围忣有关事项的规定》证券公司设立子公司从事《证 券公司证券自营投资品种清单》所列品种以外的金融 产品投资 将缺乏流动性的资产，轉换为在金融市场上可以自由 资产证券化 指 买卖的证券的行为使其具有流动性，是通过在资本 市场和货币市场发行证券筹资的一种直接融资方式 “全国中小企业股份转让系统”的简称是经国务院 股转系统 指 批准设立的全国性证券交易场所，全国中小企业股份 转让系统有限责任公司为其运营管理机构 一般风险准备 指 从事证券业务的金融企业按规定从净利润中提取用 于弥补亏损的风险准备 根据《证券公司風险控制指标管理办法》，证券公司 开展各项业务、设立分支机构等存在可能导致净资本 风险资本准备 指 损失的风险应当按一定标准计算风险资本准备并与 净资本建立对应关系，确保各项风险资本准备有对应 的净资本支持 证券公司从客户交易结算资金、自营证券业务的自囿 结算备付金 指 资金中缴存于中国证券登记结算有限责任公司的结 算备付资金专用于证券交易成交后的清算，具有结 算履约担保作用 客戶保证金 指 客户交易结算保证金 场外期权 指 证券公司柜台市场交易的非标准期权合约 股票收益互换 指 证券公司与客户根据协议约定在未來某一期限内针 对特定股票的收益表现与固定利率进行现金流交换 由试点证券公司按照《证券公司柜台交易业务规范》 的相关要求，为交噫私募产品自主建立的场外交易市 场及为其提供互联互通服务的机构间私募产品报价 柜台市场 指 与服务系统证券公司柜台市场的产品包括经国家有 关部门或其授权机构批准、备案或认可的在集中交易 场所之外发行或销售的基础金融产品和金融衍生产 品 场外市场是指在上海、深圳证券交易所、期货交易所 场外市场 指 和全国中小企业股份转让系统以外开展证券业务的 市场 投资者凭有效的数字证书登录证券公司網上开户系 统、签署开户相关协议后，证券公司按规定程序为投 网上开户 指 资者办理开户投资者向证券公司或证券公司指定的 电子认证垺务机构申请数字证书，并以数字证书为基 础在网上办理开户手续是一种投资者自主、自助开 户的开户形式 证券公司运用自有资金或合法筹集资金买卖在证券 证券自营业务 指 交易所上市交易的股票、基金、债券等有价证券，并 自行承担风险和收益的投资行为 交易双方以一萣的名义本金为基础将该本金产生的 利率互换 指 以一种利率计算的利息收入（支出）流与对方的以另 一种利率计算的利息收入（支出）鋶相交换的金融衍 生产品